Der US-Dollar-Index nähert sich der 100er-Marke und die Zinssenkung der Fed im Dezember bleibt unklar

Am 4. November, im frühen asiatischen Handel am Dienstag, Pekinger Zeit, pendelte der US-Dollar-Index um 99,94. Da der Markt am Montag Zweifel an der Aussicht auf eine weitere Zinssenkung der Federal Reserve in diesem Jahr hatte, setzte der US-Dollar-Index seine Gewinne fort, näherte sich während der Sitzung der 100er-Marke und schloss schließlich mit einem Plus von 0,15 % bei 99,85. Die Benchmark-Rendite 10-jähriger US-Staatsanleihen schloss schließlich bei 4,113 %, und die Rendite 2-jähriger US-Staatsanleihen, die empfindlich auf den Leitzins der Fed reagiert, schloss bei 3,617 %. Spotgold schwankte im Laufe des Tages um die 4.000-US-Dollar-Marke und schloss schließlich mit einem Minus von 0,07 % bei 4.000,44 US-Dollar pro Unze; Spot-Silber fiel während der US-Handelssitzung stark und schloss schließlich mit einem Minus von 1,27 % bei 48,06 US-Dollar pro Unze. Obwohl die OPEC+ plant, die Produktionssteigerungen im ersten Quartal 2026 auszusetzen, ist der Markt weiterhin besorgt über das Ölüberangebot und schwache Fabrikdaten in Asien. Rohöl schwankte auf hohem Niveau. WTI-Rohöl schwankte um die 61 $ und schloss schließlich mit einem Plus von 0,26 % bei 60,82 $/Barrel; Rohöl der Sorte Brent schloss schließlich mit einem Plus von 0,27 % bei 64,65 $/Barrel.

Analyse wichtiger Währungstrends

U.S. Dollar-Index: Zum Zeitpunkt der Drucklegung pendelt der US-Dollar um 99,94. Der US-Interbankreservesatz liegt auf einem historisch niedrigen Niveau, was eine klare kurzfristige Unterstützung für den US-Dollar darstellt. Dies ist jedoch nur ein monetäres Phänomen. Wenn der US-Dollar-Index etwa 100 erreicht, kann es zu einem Short Squeeze kommen. Da es keinen wesentlichen Nutzen oder eine schnelle Anpassung gibt, müssen Händler sich vor dem Risiko eines Short-Squeeze hüten und versuchen, höhere Preise nicht zu verfolgen. Technisch gesehen liegt die nächste Widerstandsmarke für den US-Dollar-Index im Bereich von 100,00–100,15. Wenn es dem US-Dollar-Index gelingt, bei 100,1 zu schließenOberhalb der 5-Marke bewegt er sich in Richtung der nächsten Widerstandsmarke bei 101,85–102,00.

Euro: Zum Zeitpunkt der Drucklegung pendelt EUR/USD um 1,1509. EUR/USD bewegte sich aufgrund eines stärkeren Dollars in der Nähe von Dreimonatstiefs. In den letzten drei Handelstagen ist das Währungspaar aufgrund des Anstiegs des US-Dollars aufgrund der restriktiven Haltung der Federal Reserve um fast 1 % gefallen. Am Montag waren die Produktionsdaten der Eurozone etwas besser als erwartet, änderten jedoch nichts am Abwärtstrend des Euro. Der Markt konzentrierte sich auf zwei Schlüsseldaten: Zum einen auf den endgültigen Wert des Einkaufsmanagerindex (PMI) für das verarbeitende Gewerbe der Eurozone im Oktober und zum anderen auf den später am Tag veröffentlichten PMI für das verarbeitende Gewerbe des US Institute for Supply Management (ISM). Technisch gesehen wird ein Durchbruch unter die Marke von 1,1515 EUR/USD in Richtung der nächsten Unterstützungsmarke bei 1,1400–1,1415 drücken.

GBP: Zum Zeitpunkt der Drucklegung pendelt GBP/USD um 1,3123. GBP/USD gelang es zu Beginn der neuen Handelswoche, die Bremsen anzuhalten, und fand genügend Reibung, um weitere Verluste zu stoppen, während sich die Preisbewegung um das Niveau von 1,3150 bewegte. Eine technische Erholung steht noch aus und GBP-Händler könnten weiterhin einer gewissen Volatilität ausgesetzt sein, während sie auf die jüngste Zinsentscheidung der Bank of England (BoE) warten. Wenn GBP/USD unter der Marke von 1,3145 schließt, bewegt es sich technisch gesehen in Richtung der Unterstützungsniveaus von 1,3015-1,3030.

Trendanalyse des Gold- und Rohölmarktes

1) Trendanalyse des Goldmarktes

Auf dem asiatischen Markt pendelte Gold am Dienstag um 3992,17. Edelmetalle gaben leicht nach, da Händler ihre Wetten auf weitere Zinssenkungen durch die Federal Reserve zurückfuhren. Fed Michelle Bowman soll später am Tag sprechen. Die Federal Reserve hat letzte Woche die Zinsen zum zweiten Mal in diesem Jahr gesenkt, aber Vorsitzender Jerome Powell sagte, eine weitere Zinssenkung in diesem Jahr sei „keine Gewissheit“. Restriktive Äußerungen von Vertretern der US-Notenbank führten zu einem Rückgang des Goldpreises. Die Federal Reserve senkte auf ihrer Oktobersitzung letzte Woche ihren Leitzins für Tagesgeld auf eine Spanne von 3,75 % bis 4,0 %.

Technisch: Der bullische 20 SMA durchbrach den längeren SMA, obwohl der Preis darunter handelt, sodass der 20-Dollar-SMA von 4088 als unmittelbarer dynamischer Widerstand verbleibt. Der bullische 100 SMA liegt bei 3.590 $, während der 200 SMA bei 3.353 $ nach oben tendiert, was beides die breitere bullische Tendenz unterstützt. Darüber hinaus versagte der Momentum-IndikatorEin Durchbruch über die Mittellinie zog sich weiter zurück, markierte ein neues Multi-Session-Tief und signalisierte wachsenden Abwärtsdruck. Der RSI bleibt unverändert bei 51, was auf einen Mangel an Richtungsstärke und nachlassende rückläufige Impulse hinweist. Ein täglicher Schlusskurs über dem 20 SMA bei 4.088 US-Dollar würde den Aufwärtstrend wieder konsolidieren und die Tür für weitere Gewinne öffnen, während das Scheitern dieser Unterstützung das Risiko eines erneuten Tests des aufsteigenden Unterstützungsbands bei 3.590 US-Dollar/3.353 US-Dollar erhöhen würde.

2) Trendanalyse des Rohölmarktes

Am Dienstag wurde Rohöl auf dem asiatischen Markt um die 60,70 gehandelt. Die Ölpreise stabilisierten sich am Montag unter dem Einfluss mehrerer Faktoren. Einerseits hat der Markt die Entscheidung der OPEC+, die Produktion zu erhöhen, verdaut. Gleichzeitig wurden die Auswirkungen der Produktionssteigerung durch die Unterstützung durch die mittel- bis langfristige Aussetzung der Produktionssteigerungen ausgeglichen.

Technischer Aspekt: ​​US-Rohöl zeigt ein Box-Shock-Muster. Der Preis erholte sich, nachdem er ein Tief von 55,96 US-Dollar erreicht hatte, und stieg dann auf ein Hoch von 62,59 US-Dollar, was den Abschluss einer beträchtlichen technischen Erholung markierte. Der aktuelle Preis liegt nahe der 61-Dollar-Marke. Ausgehend vom K-Linien-Muster wurde der Preis in diesem Bereich viele Male blockiert und fiel zurück, was zeigt, dass die Leerverkäufer an dieser Position eine starke Verteidigungsbereitschaft haben und es schwierig ist, kurzfristig effektiv durchzubrechen. Im Hinblick auf die Unterstützung unten bildet der Bereich von 59,50 bis 59,25 US-Dollar ein wichtiges Unterstützungsband; Dieser Bereich hat eine große Anzahl bullischer Defensivaufträge gesammelt und bildet ein wichtiges Endergebnis für den aktuellen Markt. Wenn der Preis unter dieses Unterstützungsband fällt, könnte dies die Tür zu einem weiteren Test des vorherigen Tiefs von 55,96 $ öffnen. Der MACD-Indikator schwankt in der Nähe der Nullachse, wobei die DIFF-Linie bei 0,16, die DEA-Linie bei 0,10 und der MACD-Histogrammwert bei 0,12 liegt. Der Form des Indikators nach zu urteilen, verlaufen die MACD-Linie und die Signallinie über der Nullachse, aber der Abstand zwischen den beiden Linien ist relativ gering, was darauf hindeutet, dass die Aufwärtsdynamik relativ begrenzt ist. Nach der frühen Kontraktion der grünen Säule wechselte das Histogramm zu einer Expansion der roten Säule, aber die Intensität war nicht signifikant, was darauf hindeutet, dass die Bullen zwar Gegenangriffsabsichten haben, die Stärke des Aufwärtsangriffs jedoch immer noch unzureichend ist. Der relative Stärkeindex RSI liegt auf einem neutralen Niveau von 50,27. Es ist weder in die überkaufte noch in die überverkaufte Zone eingetreten. Dieser Wert liegt knapp an der Lang-Kurz-Trennlinie. Der Entwicklung des RSI nach zu urteilen, konsolidiert sich der Indikator derzeit im mittleren Bereich, nachdem er in der Anfangsphase aus dem überkauften Bereich zurückgefallen ist, was darauf hindeutet, dass die Long- und Short-Kräfte im Markt vorübergehend ein Gleichgewicht erreicht haben.

Erinnerung an den Devisenmarkthandel am 4. November 2025

①Ausstehende Bekanntgabe des Jahreshaushalts der kanadischen Regierung

②11:30 Uhr Reserve Bank of Australia gibt Zinsentscheidung bekannt

③12:30 Uhr Der Vorsitzende der Reserve Bank of Australia, Bullock, hält eine Pressekonferenz ab

④15:40 Uhr Europäische Zentralbank-Präsidentin Lagarde hält eine Rede

⑤19:35 Uhr Federal Reserve Board Gouverneur Bowman beteiligt sich an der Diskussion

⑥21:30 US-Handelsbilanz für September

⑦23:00 US-JOLTS-Stellenangebote für September

⑧23:00Monatliche Rate der US-Fabrikbestellungen im September

⑨API-Rohölbestände in den Vereinigten Staaten für die Woche bis zum 31. Oktober um 05:30 Uhr am nächsten Tag

Im obigen Inhalt dreht sich alles um „[XM Group]: Der US-Index nähert sich der 100er-Marke und die Zinssenkung der Fed im Dezember ist immer noch voller Nebel.“ Es wurde vom XM-Devisenredakteur sorgfältig zusammengestellt und bearbeitet. Ich hoffe, dass es für Ihren Handel hilfreich sein wird! Danke für die Unterstützung!

Tatsächlich ist Verantwortung nicht hilflos oder langweilig, sie ist so wunderschön wie ein Regenbogen. Es ist diese bunte Verantwortung, die das wundervolle Leben erschafft, das wir heute haben. Ich werde mein Bestes geben, um den Artikel zu organisieren.